Все прочитал и внимательно. И не могу понять на что обида-то?

-Есть акция, есть опционы на акцию, есть IV опционов на акцию с разными страйками.
Все согласны!
Один человек взял и построил синтетику - индекс IV для одной "акции" (OEX) и назвал его VIX. Пока не построил, его и не было. Другой захочет - построит такой же для другой "акции", скажем для QQQ. Пока не построит, его и не будет. Ну не вижу тут проблемы.

-Есть ли смысл в построении VIX?
Например. Есть облигации, раз в месяц одна гасится - другая выпускается, тоже на месяц. Хочется посмотреть поведение доходности за год. Можно просто смотреть на доходности бумаг по порядку, но в один день это будет доходность 20-ти дневной бумаги, а в другой - 5-ти дневной. А можно построить синтетику - будет график доходности бумаги с постоянным сроком до погашения.
Тоже для опционов. Можно смотреть IV отдельного страйка, но это будет IV опциона с переменной дюрацией и переменным качеством - OTM, ATM, ITM. Можно смотреть среднюю IV по всем страйкам (аналог средней температуры по больнице). А можно построить синтетику и смотреть поведение IV опциона на "акцию" c постоянной дюрацией (30 дней) и постоянным качеством (ATM). Построить для OEX - назвать ес VIX, построить для IBM - назвать, скажем, VIXIBM.
Опять же, в чем непонятка-то?

-Какими инструментами "правильно" пользоваться чтобы получать прибыль?
С какими получается прибыль, теми и "правильно"!
Вопрос личных пристрастий, если угодно.

Весь в непонятках,
mavery